Glossario
Backtest
Un test di regole di trading fisse su dati storici, come se fossero state applicate allora. Vale quanto valgono i suoi dati e i suoi costi.
Un backtest applica regole di trading fisse ai prezzi storici e registra le operazioni che ne sarebbero derivate. Un backtest utile usa solo le informazioni disponibili in ogni momento, esegue gli ordini a prezzi realistici e sottrae spread, commissioni, swap e slippage. Ogni modifica fatta dopo aver visto i risultati gli toglie un po' di credibilità.
Esempio
Una regola sull'oro genera 1.000 operazioni dal 2012 al 2021, con una media di +0,3 bp per operazione al lordo dei costi. Con costi di 1,1 bp per operazione, la media diventa 0,3 − 1,1 = −0,8 bp. Su 1.000 operazioni fanno circa −800 bp: una regola in perdita che al lordo dei costi sembrava redditizia.
Perché è importante
La maggior parte delle regole che vanno bene in un backtest fallisce in seguito, di solito per i costi, per errori di look-ahead o per troppe varianti provate sugli stessi dati. Per questo il nostro laboratorio pubblica le regole fallite, con i loro costi, accanto alle poche che hanno retto.